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前言

本人是一名职业操盘手，全职期货与外汇交易16年，目前主要作资管，2008年开始，走了很多弯路，亏了数百万，直到2015年才开始慢慢稳定获利至今，我能从死人堆里走出来是幸运的，也慢慢形成自己的交易风格：趋势跟踪，轻仓试错，亏小盈大，稳定获利。

本人深知交易领域的不容易，以下真诚分享一些自己15年来的交易经验，希望有缘读到的你，能少走一些弯路。

读完以后：

  • 如果你能看懂并认可，那么恭喜你，你正走在正确的路上；
  • 如果你还能知行合一，那么祝贺你，你的交易认识水平超过了80%的人；
  • 如果你暂时不认可，也没有关系，你可以先收藏起来，过几年再拿出来看，可能到时候你悟懂的道理，我在这里已经早早给你总结出来了。

稳定获利的秘诀：入场试错，截断亏损，让利润奔跑，一致性执行。

经验总结

1.入场

入场只是一种试错的尝试，无法保证100%的准确，这只是交易的开始，相比出场而言并不重要。

每一个试图寻找“交易圣杯”的人都在寻找最好的入场规则。寻求高胜率入场规则是交易中最大的陷阱，基本上所有人都会经历，只有通过这一层，我们才真正进入了投机交易的大门，我们才可以真正开始考虑交易是什么，才会开始建立交易规则来应对市场的不确定，管理风险和收益。

2.止损

为了能在交易市场长期的存活下来，止损必须及时和坚决。控制风险是风险交易的前提，主动或被动地承担损失，为的是在不确定的市场上继续发展。

3.出场

不可主动止盈，要想稳定获利，你必须要做到截断亏损，让利润奔跑，必须尽可能扩大利润，不要错过利润面，要承担利润回吐。

总想着落袋为安，永远只会赚小钱。而你赚的这些小钱长期积累下来，根本没办法覆盖你前面试错的成本，所以最终的结局还是亏损。

交易中，损失必须由自己主动控制，是否能获利取决于趋势的不确定性，所以，交易应该是主动的降低亏损。如此，才有机会积累优势，产生长期稳健的收益。

4.胜率×盈亏比

交易结果与胜率无关，交易结果是由胜率与盈亏比决定的，如果你的胜率很高，但是平均盈亏比很小，最终也是没办法盈利的。

如果你想提高胜率，可以直接放大亏损，但是盈亏比就会变小，你止损一次的金额可能就会吃掉你前面连续赚的几笔小钱，最终还是可能亏损。

如果你的每次止损比较小，胜率可能会偏低，但是盈亏比大，盈利一次就会覆盖你前面几次的亏损小钱，最终就有可能是盈利的。

所以，不要被高胜率交易模式所吸引，你应该综合考虑胜率和盈亏比，而且我可以告诉你的是，能长期稳定获利的顶级交易高手的胜率基本上不会超过50%，大都在30~40%。也就是说，如果你的胜率超过50%，那么你的交易水平大概率还是处于新手阶段。

5.资金管理

资金管理是无论我们遇到什么行情，无论我们交易什么样的走势，我们的资金都不会遭受大的损失，都能够很好的活着。只有活着，你才有可能能等来趋势，才有可能盈利。

好的资金管理需要符合你的风险承受能力，有些人可以接受20%的潜在风险，有些人能接受的最大回撤可以达到50%，每个人承担风险的抗压能力不同。

如果你的仓位让你交易后情绪不稳，焦虑难以入睡，那么你应该做的一件事就是减仓，把风险控制在自己能承受的范围以内。

6.趋势

市场具有不确定性，因此波动和趋势不可预测，谁也没办法知道趋势什么时候会到来，然而，高抛低吸的震荡思维难以控制风险，但追涨杀跌的趋势思维却可以。高抛低吸的震荡思维很难扩大盈亏比，但是追涨杀跌的趋势思维却可以。

所以做交易，趋势跟踪是长期稳定获利的唯一希望。一旦有了趋势，就会吸引更多的人加入到趋势中，趋势一旦产生就很难反转，世间万物，趋势具有强大的力量。

7.逆势

逆势交易很可怕，因为即使你逆势交易了十次，你仍然可以成功，并且获利。但只要你有了逆势思维，就很容易高抛低吸，一旦一波反向行情出现，就有可能让你一次回到解放前，甚至爆仓出局。

8.加仓

加仓的本质就是放大风险，如果你要加仓一定要选择浮盈加仓，也就是说在底仓有盈利的情况下才可以进行加仓，但是大多数人的做法却是选择逆势加仓，当出现亏损的时候，就试图通过加仓来摊低成本。

逆势加仓其实跟逆势交易一样，当反向趋势来临的时候，你的仓位越大，风险也就越大。要让市场告诉你哪个方向是正确的？如果你当下的头寸是亏损的，证明你当初的判断暂时是错误的，那么这个时候你要做的不是加仓，而应该是止损。

所以如果你要加仓，一定要选择浮盈加仓，由于增加仓位意味着增加风险，如果你有浮盈，你的帐户就有了最大的抗风险能力。这个时候你选择加仓才是最稳妥的。

9.预测

预测是可以的，每个人在交易之前本质上都会有对方向有一个预测。但是，如果预测和当下走势相违背，那么你要做的就是果断抛弃你的预测，坚定执行止损。而不是试图通过分析，找到更多的理论来支持自己的预测，妄想市场还会回来，然后选择亏损死扛等待市场变好。

在处理亏损的时候，要牢记规则至关重要。由于大部分所谓的预言都只存在于你的世界，在市场面前根本没有什么价值。

10.心态

交易心态的问题，唯一的解决方案是：找出事实真相。如果你找到了真相，知道什么是正确的，那么你就会平静地对待交易，就像吃饭喝水一样。

耐心等待属于自己的行情，如果止损也只是因为运气不好而非实力不行，所以不要恐慌。止损是不可避免的，连续止损也是没办法逃避的，止损本身就是盈利的一部分。

查明交易事实，建立交易体系。如果你的交易系统包含了所有后续市场操作的可能性，那么你就没有什么精神上的问题。正如红绿灯，你知道何时停车，何时开车，按规则行驶你就不会胆战心惊，也不存在什么心态问题。

每个人都有心理问题，别想放弃它，要拥抱它，战胜它。只要你适应它，它的影响就会很小。

11.交易系统

你应该把上面提到的所有观点，整合成一个能表达你的想法并且符合你的风险偏好，能够让你一致性输出你的交易逻辑的系统。

没有最完美的交易系统，只有最适合自己的交易系统。如果有了交易系统就能够实现更高的“稳定性”。这就像是交通系统和法律系统，有助于我们更好地生活在不确定的现实世界。

这会伴随你的战斗和杀戮，这会成为你最尖锐的武器，保护你免遭交易之苦，和市场同步，随波顺势。

12.执行

知行合一的关键是你必须真正懂得这一点。投机交易市场几百年，投机交易的原理其实早就已经确定，我们要做的不是创新，而是理解并执行。

对于交易的各个环节，每个人的理解深度是不一样的，你知道并不代表你能做到，如果你不能做到，那你只是表面上的知道而已。所以不要参加任何提升执行能力的课程，也不要浪费太多时间学习如何提高执行能力。在你真正理解了所有交易环节后，执行是自然的。

缺少执行就意味着你对交易的认识有漏洞。即便你的系统很好，它也不能正常工作。只有坚定的一致性执行你的交易系统。才可以使你的交易逻辑稳定的输出，通过大数定律，长期下来你才能创造稳定的收益。

13.每单必带止损，亏损死抗必败，马丁必败，网格必败。

14.轻仓，任何时候都要轻仓，千万不要自以为是发现了什么规律，想短期博大，重仓的结局就是爆仓。

15.一定要认识到走势不可预测，具有不确定性，这才是投机世界的入门，否则你整个交易生涯都会在寻找高胜率入场度过，浪费大把青春。

16.趋势交易策略才能让你长期稳定获利。

17.交易的真相只有一个：一致性的长期执行一套具有正收益预期的交易系统！看起来简单，执行起来并不容易。

18.不要频繁交易，短线交易注定失败，不要日内，日内想稳定获利很难，波段趋势交易才是稳定获利圣杯。

19.不断学习，不断经历，不断提高自己的认知，你会慢慢顿悟各个投机世界的门槛。

20.没有稳定收益前不要全职，以交易为生没那么容易。

21.不要总渴望有一套完美的策略可以适用于市场所有行情，你只能抓住属于自己的，弱水三千，只取一瓢，不要贪心。

22.风险第一，其次才是利润，所有的交易都要考虑最大的潜在风险。

23.任何系统都有连亏的时候，当出现连亏时，你需要对自己交易系统有坚定的信仰，不可因为行情随意改变自己的策略。

24.持续稳定盈利的交易，关键不在于发现某种神奇的方法，某种神奇的圣杯。

25.持续成功的交易是建立在有利的风险管理之上。

26.成功的交易都是遵守交易纪律，一致性的执行某些简单的交易规则，大道至简。

27.交易中的人性部分极其重要，交易是反人性的，认识并管理好自己的恐惧和贪婪是持续成功投机的关键。

28.在一段交易时间内，即使多数的交易是亏损的，最终的结果仍有可能是盈利的。只要你能坚持做到截断亏损，让利润奔跑。那么你几波大赚的行情就能覆盖掉那些小亏损。

29.每个成功的交易者都要有属于自己的一套交易系统，为自己提供一种交易过程的框架。

30.技术不重要，重要的是资金管理和心态。

31.心态很难磨练，所以稳定获利的人80%都在用量化。

32.交易领域5年才算入门。

33.正确率不重要，盈亏比才是致胜关键。

34.交易是反人性的，大多数人认为的东西都是错误的，所以注定90%的人是亏损的。

35.记住8个字：“轻仓顺势，亏小盈大”。

36.简单而长效的交易思路及策略更有普适性: 复杂的事情简单做，你就是专家；简单的事情重复做，你就是行家；重复的事情用心做，你就是赢家；

37.简单和复杂是相对的，理解了就简单，不理解就是复杂。

就像我们的物理、数学理论还不是从复杂的自然现象中总结出来的，所以这个“简单”并不简单，而是指我们对复杂事务的简化，剥茧抽丝。

38.构成交易系统的参数越少越好，交易系统越简单越好，因为参数较少的系统有较高的可能性在未来重现过去的盈利能力。

39.价格才是最重要的，只要当下价格符合我们的交易模型，我们就交易。

影响标的价格因素很多，有基本面、地缘政治、各种经济指标、领导人讲话、利率、相关品种波动、甚至天气。这么多因素，我们该关注什么？

其实所有的这些都会表现在价格图表上，所以我们说图表就是市场的简单抽象。

不管外界的因素有多少，我们不去预测行情会怎么发展，我们认为所有的因素最终都会体现在价格上。

40.回测曲线很完美，但是一旦到实盘就差很远，除了优化的曲线过度拟合之外，还有就是系统参数过多，过于复杂，所以回测结果很难重现。

41.人人都想要的圣杯：一套系统通用所有交易品种，一辈子适用。

这种圣杯是不存在的，在市场待的时间稍久你就会发现，因为每种货币都有它自身的运行轨迹，寿命也是有长有短，短的几个月甚至几天，长的几年。

至于如何评估交易系统是否还有效，当然就是看历史表现，还有市场也在变化。

42.期货、股票和外汇等这种不确定的投机交易领域，不存在有天分的交易者，只有死磕自己的勇士。

不存在只交易很短的时间就知道交易要怎么作才能稳定获利，不像物理和数学这些高确定性的领域，投机交易是一个非常不确定的领域。

要想在其中出类拔萃，就必须在不断的走进陷阱中然后洞察真相走出困境，不断自我完善，了解其本质。

43.想要成为顶级的交易者，你必须下地狱并获得重生，你必须要从死人堆里爬出来。

在交易领域，谬论和幻想随处可见，谁也不会在几次交易中就可以得到交易真谛。

人们越是感觉到他们是天才，他们被市场淘汰得越快。这就是市场，市场专治各种不服，专治各种高傲。

44.交易，是一种职业的技能，这需要交易者精心打磨，大量的刻意练习，1万小时定律是必须的，10年磨一剑也是必须的。

与此同时，交易也是一个反人性的领域，交易者必须通过大量的交易、大量的失败、大量的反思来了解自己的人性。进而发现真相，约束自身的人性。这些都需要经过大量的磨练才能得到提升，才能有所突破。

45.如何顺势交易？很简单，方法就一个：入场试错，截断亏损，让利润奔跑。

每个人入场交易都有自己的一个依据，你只需要带着仓位入场交易，但是对不对不是你说了算，而是由走势说了算。

46.成功交易者如何应对不确定性？制定交易规则。

在不确定的走势下，简单的规则有助于我们有效地控制风险，避免决策紧张纠结，交易规则的重要性就是在此体现的。规则在不确定性方面是有利的，在期货市场上，因为自律所以自由。

47.大多数人都在截断利润，让亏损狂奔，你只需要在逻辑上反过来，变成截断亏损，让利润奔跑，并且长期坚持下去，你就已经拥有了正确的方向。

其实，交易真相并没有那么复杂，只是因为你的人性把它想复杂了。

48.反向跟单亏货不靠谱。

虽然市场80%的是亏损的，如果你想通过反向跟单这些人来实现长期稳定获利是不可行的，因为市场的不确定性，这些亏货也有可能在某一段时间运气爆棚，突然大赚，这时你反向跟单就是爆亏，特别是每个新手一上来都能尝到赚大钱的快感。

49.初级交易者的交易模式大多是截断利润，让亏损奔跑。所以最终的结果基本上都是赚小钱，亏大钱，胜率较高，但是长期来看结果是亏的。

顶级交易者的交易模式是截断亏损，让利润奔跑。所以最终的结果基本上都是亏小钱，赚大钱，胜率较低，但长期来看结果是赚的。

50.利益并非第一，最重要的，是如何更好的活着。

风险无处不在。做任何事情，先考虑风险。孤注一掷，破釜沉舟看似霸气，但并不可取。在生活中，做任何事情风险可承受，才是真正的智慧。

51.大道至简，简单才是高境界，如无必要，勿增实体。

以前觉得，能写出深奥复杂的文章，说出高深莫测的理论才是高手，做了交易后发现，真正有效持久的策略竟然非常简单。因为简单而不简单，因为简单而不脆弱。能够去掉繁琐，返璞归真的人，才是真正的高手。

52.人性的贪婪和恐惧拥有非常强大的力量，尤其是在利益的驱使下，保持理性非常艰难。

特别是当资金波动的幅度超过想象时，这种感觉如此真实，所以大多数人很难拥抱止损，经常亏损死扛，甚至浮亏加仓摊低成本，而在有了浮盈之后总是想要落袋为安，主动止盈。

53.弱水三千，只取一瓢并不容易，需要很大的胸怀和格局。生活也是如此。

抓不到的行情，根本不是机会，而是陷阱。交易需要舍弃大多看似美好的行情，仅抓属于自己的那一小部分。

54.在交易中，资金管理和规则远比交易技术重要。

极致的自由会导致混乱，设定规则，限制交易自由，才能提高效率。自律才能得到更大的自由。生活同理，这就是法律，道德的本质作用。

55.世界上不存在低风险，高收益的事情。

盈亏同源，每一份收益，背后都对应着相应的风险。

真正懂交易的人，永远不会被什么无风险暴利的机会所吸引，从而步入各种金融陷阱。

真正懂交易的人，更不会相信什么无敌的方法，完美的圣杯。因为论玩风险，交易员是最牛B的群体之一。

56.不存在最完美的交易系统。

你必须要做出取舍，取舍是一种智慧。

大道至简，道法自然，接受不完美，交易哲学本身就是简单才是王道。

每一种处理方法都有它的缺点和优点，你需要停止寻找最优的模式，问问自己，然后做出选择，拥抱他的优点，接受他的缺点，然后长期的一致性坚持执行。

通过大数定理让你的正收益预期的交易系统发挥出概率优势，从而创造出长期稳定的收益。

57.追求交易细节的完美也是在追求圣杯。

很多人知道市场不存在交易圣杯，但是交易圣杯并不只是指追求百战百胜的交易系统，如果你对你的交易细节每一方面都要寻求最完美的处理标准，那么你也等于是在寻找圣杯，永远没有尽头。

58.大道至简的交易系统，更具有普适性，更具有生存能力。

如果市场的走势很复杂，我们的交易系统的设计也很复杂，那么我们就不能很有效的归纳分类出可做而可不做，这样你的系统运行效率就会很低。

比如波浪理论就会出现千人千浪，简单才具有更强的抗压性，如果哪一天地球发生了毁灭性的灾难，单细胞生物的生存能力肯定也是强于我们复杂的人类。

59.一个交易员的成长过程

有段话说：人会长大三次。

  • 第一次是在发现自己不是世界中心的时候。
  • 第二次是在发现即使再怎么努力，终究还是有些事令人无能为力的时候。
  • 第三次是在，明知道有些事可能会无能为力，但还是会尽力争取的时候。

交易也是如此。成长过程也有三个阶段：

  • 第一次是发现自己根本无法确定行情走势的时候。
  • 第二次是发现自己水平再高，也无法控制行情，只能被动的等待行情的给予，止损在人，盈利在天的时候。
  • 第三次是即使知道交易真的很残酷，但依然会坚定的面对市场考验，如履薄冰，坚持到底的时候。

60.交易就是浓缩的人生。

因为交易带给我们的，并非只有金钱利益，还能够教会我们，如何能够更好的活着，如何成为更加优秀的自己，如何更好的面对生活的不确定性。

61.短期暴利存在，长期稳定暴利不存在。

某段时间收益特别好，可能是刚好这段时间的价格走势符合你的交易系统，而且如果你刚好配合加大仓位，就可能短期内创造非常高的收益。纵观整个人类的交易历史，如果你能长期做到年化20%以上的复利，你就已经是顶级的交易大师了。

62.交易要多品种可以让交易系统的稳定性更好。

因为价格的不确定性，因为走势的不可预测性，所以会导致单品种可能很久不会出现行情。多品种交易，出现趋势行情的机会也会更多。可以分散风险，分散回撤，有效的平滑你的资金净值曲线。

63.越往上走，孤独才是常态。

在信息与交易高速发展的时代，人与人最远的距离，是认知的差距。当你的交易认知达到顶级状态，基本上你跟大多数普通人的交流也就失去了意义，认知不在一个层级，夏虫不可语冰。

64.想稳定获利你需要有耐心。

越是心急，越容易失败，耐心是交易中最重要的品质之一，生活中也是如此。

65.明星常有，寿星少有。

站在风口，猪都能飞起来，站在运气上，傻子都能翻倍。站在趋势上，总有人会光芒闪耀。

66.评价一个交易系统的好坏，要看它的底层交易逻辑是否正确，是否符合正向收益预期，能否做到截断亏损，让利润奔跑。

交易逻辑是对的，交易结果是亏损的也是对的。交易逻辑是错的，交易结果赚的的也是错的。

67.由演绎法得出的交易逻辑才是稳固可靠的。

归纳法所导致的以偏概全，是导致错误产生的根本原因。通过演绎法推导交易逻辑才是建立一个正确交易系统，交易哲学的正确道路。

这个道路的正确性在于先建立底层逻辑。交易系统，如果你的底层逻辑是正确的，那么你在面对复杂的市场走势面前，更容易取得长期的正向收益，也是最牢固可靠的。

68.隔行如隔山，你在别的领域获得的成功并没办法复制到交易行业。

新手交易员在一定的周期内必然会亏损，交易中没有速成的天才，必须经历考验。别的领域也同样如此。

69.懂得很多交易道理你也有可能交易失败，就像你懂得了很多人生道理却还是过不好这一生一样。

懂得太多的道理根本没用，不深刻理解并且执行毫无意义。一切的智慧，都来自于亲身的体验，不付出行动的认知都是伪认知。

70.交易行业十年磨一剑是必须的，多学习，少投入，勿当了韭菜。

交易行业跟别的行业不一样，只有头部的10%能稳定获利，就算你打败了80%的人最终的结果还是亏，别的行业就算成为不了顶部的人，处于中间地带的人也可以活得不错。

但交易领域，只要不是金字塔顶端的人，你就活不下去，这里不存在中间地带，要么赚要么亏。

71.在交易中，所有的一切，都只能靠自己去思考，去理解，自己顿悟出来的东西更可靠。

与其轻信那些市场噪音，不如静下来审视自己的内心。在这个世界上，最值得依靠的，永远是你自己。

72.必须要固定自己的交易风格，交易逻辑，交易规则

因为确定的交易规则才是高效率的，投机交易处理的是K线的不确定性，而你想要处理这种不确定性就必须要有确定性的规则。

交易员的核心工作其实是以认知为核心，以自律为武器，逼着自己坚持运行自己的交易规则，长期持续的输出自己的交易逻辑，一旦你放纵自己，那么你将在追逐最好的方向上越走越远。

73.顶级交易高手的处理标准：复杂的事情简单做，简单的规则重复做。

简单的规则重复执行才是最牛逼的。但是这个重复坚持的过程，却不是普通人可以驾驭的，这个过程你必须要面对连亏的沮丧，巨大回撤的压力，长期不创新高的质疑。

这些都需要你对规则，对不确定性，对交易最根本的深刻的理解，才能够坚持运行下去，不变比变化更难坚守。

复杂的事情简单做，你就是专家，简单的事情重复做，你就是顶级交易高手。

74.能不能稳定获利主要取决于你能不能一致性执行。

因为只有严格的一致性执行你的交易计划，才能让你交易系统背后的正收益交易逻辑可以稳定的输出，这样长期下来你才能得到稳定盈利的结果。而想要坚持一致性的执行一套交易系统并不容易，他需要你有足够的经验和深刻的认知做支撑。

75.趋势跟踪的交易高手，大多数会选择追涨杀跌的交易模式。

当前的高点对未来的趋势行情而言，很可能是一个相对的低点。如果追高追对了可以让我们的盈亏比扩大抓住一波趋势，让自己的盈利爆发式增长。如果追高追错了，真的追到了高点，那我们平仓止损就可以了。

本质的交易逻辑就是追高入场试错，亏了截断小幅止损，赚了就让利润奔跑。一个合格的交易者，在交易过程中追求追涨杀跌做的是概率，做的是盈亏比。这是很多交易新手不能理解的。

76.交易系统会不会失效，看得是你背后的交易逻辑有没有符合正向收益预期。

如果你的交易逻辑是符合正向收益预期的，那也就不存在失效这一说，只有存在回撤期，每一套交易系统都有它的回撤期，比如趋势跟踪系统，它的回撤期就是震荡行情。

77.不可过度优化你的交易系统，历史最优的参数在未来大概率表现不是最好的。

如果你经常的优化，那么你的交易逻辑就是不稳定的，不稳定的交易逻辑就很难输出稳定的交易结果。

不停的优化自己的交易系统，会让交易员承受更多的贪婪与恐惧的打击，优化的好，你就会兴高采烈，优化的差，你会后悔不已，还不如原来的好。慢慢的自己交易心态也就崩了，而想要做好交易，一个稳定的心态，心如止水的心态是很关键的。

你要知道心如止水，手起刀落，坚定的执行自己的交易规则，才是高手应该具有的境界。

78.不要纠结于技术分析还是基本面分析哪个靠谱，系统化交易才是出路。

系统化交易，就是处理收益和风险的能力，入场后亏损了怎么处理，盈利后怎么处理的能力，至于基本面还是技术面那只是系统化交易中的一环，比如有些人通过均线这个指标来指导入场出场也是可以的，但这不是全部。

79.在交易路上，哪些书对你的帮助最大?

股票大作手回忆录，海龟交易法则，笑傲股市，笑傲牛熊，随机漫步的傻瓜，通向财务自由之路，克罗谈投资策略，十年一梦，澄明之境，走出幻觉走向成熟。

80.读万卷书不如行万里路，行万里路不如阅人无数，阅人无数不如名师指路，名师指路不如自己去悟。

想提高自己的交易水平，最好的方式还是自学，自己去悟，自己去找到属于自己的那把剑，走江湖的时候你才会珍惜，不会轻易放弃，所以说伟大的交易员都是野生的。

当然如果有名师指路最好，至少可以让自己少走很多弯路，因此，我觉得自学+名师指路两者结合是最快的进阶之路。

81.趋势跟踪理念才是真正的大道，才是稳定获利的惟一机会。

交易历史百年，你会发现那些著名的人物都在阐述一个他们认可的交易理念：就是趋势交易。为什么处于不同年代的他们谈的都是同一个交易理念？因为这就是所有投机交易者的惟一盈利机会。

华尔街没有新新鲜事，历史总是会重演，交易大道历史已经证明并给出，我们要作的是就是认可并一致性的执行，而不是各种创新；

市面上有上百种交易策略，大多都是昙花一现，只有趋势交易才能长期稳定获利，趋势交易理念才是真正的王道！

82.适合自己的才是最好的。

每个人能承受的风险偏好不同，每个人的性格特点不同，你要创建属于自己的交易系统。

适合自己的交易系统，就是在入场，出场和资金管理这三个部份的各个细节去打磨出让自己运作起来非常顺畅，不卑不亢的交易模型，要根据自己的性格特征去打造属于自己的交易之剑。

83.无论市场如何变化，顶尖交易高手都有应对之策。

他知道自己的交易规则和交易体系没有漏洞，因为一切的不确定都在自己掌控之中，他清楚自己的盈利能力并不依赖于短期交易结果，他赢利的关键在于自己的交易逻辑能否在多个品种稳定输出，并且控制损失，让利润奔跑。

84.不同周期的交易系统只是一个观察视角不同而已。

不同交易系统都有不同的优势时期。对普通交易者而言，他们的交易周期较大，市场活跃程度较小，其走势也就相对平稳地走出。但是在小周期，比如15分钟，你会发现很多毛刺和假突破，这种情况下趋势也是曲折的。

85.交易者要从内在接受损失，否则难以稳定盈利。

如果无法从内在接受损失，面对开仓会慌张，尤其是在前几次连续亏损的情况下，更是胆战心惊，结果当行情来的时候，那么做还是不做？做了怕犯错误，不做怕错过。

面对浮亏会慌，会提前砍仓，结果价格又回来，那么做还是不做？不砍怕亏了，砍了怕又回来。

面对浮盈回吐也会慌张，于是提前止盈，结果行情继续走，那么做还是不做？不做怕又错过行情，追了，又怕买在高位成为接盘侠。

86.为什么说市场不可预测？

所有的价格波动或者市场行为都是交易者对未来信念的函数。就是说，所有的价格波动都是交易者认定什么价格过高和什么价格过低信念的函数。因为我们不知道的事情也很多，而且除非我们学会解读所有交易者的心理，否则我们永远也不知道未来的行情怎么走。

87.想要成为成功的交易者你需要极致的客观，极致的细节要求以及极致的坚持。

你要客观地分析自己的个性特征，客观地分析自己的风险偏好，找出适合自己的交易方法，并坚持执行。

你要对自己交易系统的每一个环节都有极严格的规定，要对自己的进出场进行风险控制设计，资金管理计划要每一条都要井然有序，清晰可辨，不要模糊，你的执行才能一致性，逻辑统一。

如果你有一套预期收益为正的交易系统，并且与自己的风险偏好相一致，那么你要做的最后一件事就是长年累月地坚持一致性去执行它，以持续地输出这套交易系统的优势，不可随意改变。

不存在最完美的交易体系，只有最适合自己的交易系统。

88.交易水平的进步源于认识到自己不行。

能够认识到自己的交易水平不行，跟赚钱这件事一样，越早越好。最好是在交易的早期阶段，就在身上发生一些求而不得，反复求而不得的事情，持续亏损的事情，尽快认识到自己：能力其实很有限，接下来你的交易之路才会好走得多，人生之路同理。

最怕的是自以为，搞到负债累累才被现实逼到承认自己真的是能力有限。那时候就已经很痛苦了！

89.如何建立交易系统？

  • 第一：你需要明白，市场走势就是不确定性的，是不可预测的，你就是掌控不了。
  • 第二：你需要明白，盈利靠的是不确定走势之下更高维度的确定性：所有的交易都是试错，盈利靠的是入场试错，截断亏损让利润奔跑。
  • 第三：你还需要明白，既然交易是试错，那么自己控制的就是每一笔单子的亏损额度，所以，你要给每一次交易都带上可控的止损。
  • 最后，你还需要明白，我的这种交易方式，长期执行，就一定可以拥有正预期。

90.大道至简，人间正道就是沧桑，交易市场中简单是美，简单更是一种智慧。

交易其实很简单，但这个简单的交易背后却蕴藏着非常复杂的市场交易的道理，和投资者人性的艰辛体验，我们必须经历很多弯路，很多复杂的市场变化，最后才会真正认同大道至简，你听我讲大道至简没用，你必须要亲身去经历。

著名投资人林广茂先生曾说“无根浮盈空欢喜，未悟真经套中人”，我觉得非常深刻。

91.交易系统不仅仅是一个认识市场，了解市场的过程，更是一个认识自己，战胜自己的过程。

任何一个成功的交易者都必然会经历这样的过程，这是一条必须要走的弯路，但这条路的重点不是发现一种百战百胜的复杂方法，而是一种简单的适合自己的方法。

92.80%的交易策略都把重心放在入场，这也是大多数人亏损的原因之一。

人总在无用之事上徘徊，这就是人性，多数人追求高胜率，花大量的时间在入市技巧。多数人渴望寻找高效的入场信号，真正把重点放在资金管理，个人交易心理问题等这类最重要的关键问题上，却很少有人了解。

93.新手不可一上来就全职交易。

如果你不是富二代，家里有矿就不要尝试全职在家交易，因为交易的前几年基本都要交学费，在你还没成为前10%之前，没有达到金字塔顶端之前，是没有交易收入的，不要老是想着专职交易，尽管看上去很自由。

所谓自由，是指由自己支配，而非随意支配。必须抑制自己的欲望，对自己和家庭负责。

94.投机交易的两条基本成功法则，就是“截断亏损”和“让利润奔跑“，然而这两条法则大多数人都无法做到。

在账面获利时，大多数人变成了风险厌恶者，宁可兑现小的利润，马上将蝇头小利确定而不愿持盈，不愿为更大的利润明智的去冒险，然而在账面遭受亏损时，大多数人又变成了风险偏好者，不愿及时止损。

95.不可亏损死抗，不可浮亏加仓，只可浮盈加仓。

当你所坐的船出现裂缝，发生渗漏时，你不能为了排水而在船身上再挖一个洞，这就好比交易遭受亏损后，你不能在亏损的头寸上继续加码或死抗不放。

96.你的顿悟很可能只是别人的基本功。

你要善于站在巨人的肩膀上前行，成熟的创新通常都是在掌握了基本的套路之后才发展出来的，而不是凭空创造的，那都是低水平的发明。

97.交易系统越简单越好。

数学界有个词，叫自由度。自由就是在进行估算(推测)时，有多少独立信息(证据)。自由度使用得越多，系统就越受约束，整体偏差程度也会增大。交易系统也是如此。

98.交易是一个从少到多，再到少的过程。是一个从简入繁，再化繁为简的过程。

99.新手喜欢高胜率，高手喜欢高盈亏比。

交易结果是由胜率×盈亏比决定的，这两者成反比，胜率越高，盈亏比就越低。

100.任何降低回撤的方法的从本质上来讲其实质就是降低仓位。

但是不管你是使用多系统、多品种，只要你的系统在满仓时仓位是不变的，你的最大回撤理论上也是一样的。那是因为，一旦同时出现大的单边行情，而你正处于系统设置的满仓状态，那么在极端反转发生时，你的回撤大小就取决于总仓位。